一、市场数据
1、芯片及电子产品进出口
（1）芯片：存储进出口保持高增2026年1-7月，中国芯片进出口额分别达3623.7、2163.6亿美元，同比+58.2%、+99.3%。具体品类看，占比最高的存储器进出口同比分别达216.0%、221.7%。
（2）电子产品：高端部件贸易频繁2026年1-7月，电子产品进出口额分别为5322.9、6217.7亿美元，同比+58.0%、44.1%，顺差达894.8亿美元。
从细分品类看，中国高精尖零部件、中高端零部件和中高端制成品出口强劲，低端制成品持续下跌。
2、主要终端市场
8月，终端产量结构性分化加剧，储能电池、工业机器人景气领跑，新能源车稳健增长；消费电子、基站设备、光伏、彩电空调需求偏弱，白电内部分化，产业增长集中在自动化、储能电动化赛道。
（1）消费电子：需求持续低迷，市场竞争加剧8月中国智能手机产量0.79亿台，同比-22.3%。智能手表方面，8月中国产量达535.9万台，同比-2.5%。服务机器人方面，8月中国产量165.6万套，同比+5.0%。电子计算机整机（包含PC及服务器等）方面，8月中国产量2074.7万台，同比-25.3%。
（2）汽车：结构分化明显，新能源车保持高增整车产量持续走低，新能源汽车保持较高增速，渗透率稳步抬升，结构性分化特征明显。 具体看，8月中国汽车产销分别为269.7、271.2万辆，同比-2.7%和-5.1%。新能源汽车方面，8月中国新能源汽车产销分别为164.7、164.3万辆，同比分别+21.9%和+17.8%。
（3）工业机器人：自动化升级提速，机器人增长延续工厂自动化投资景气度高，工业机器人产量保持强劲增长。工业机器人产量9.6万套，同比+34.6%。
（4）新能源：储能订单爆发，光伏短期承压分化储能需求爆发带动电池产量大涨；光伏电池受海外贸易壁垒、产能过剩影响，产量同比下滑。 具体看，8月中国光伏电池产量67.0GW，同比-12.9%。动力和储能电池方面，8月中国产量为23.7万兆瓦时，同比+69.8%。
（5）通信设备：基站建设放缓，产量大幅下跌基站建设进入淡季，资本开支节奏放缓，基站设备产量同比下滑。8月，中国移动通信基站设备产量21.8万块，同比-48.1%。
（6）家电：冷暖品类分化，白电增长稳定冰箱、洗衣机依靠存量换新与出口订单，保持正增长。 具体看，8月中国彩电产量1470.6万台，同比-17.1%。8月中国空调产量1495.2万台，同比-9.2%。8月中国冰箱产量1006.7万台，同比+8.5%。8月中国洗衣机产量1053.6万台，同比+6.2%。
二、产业政策
全球管制持续加码，中国战略规划密集落地，自主可控与应用提速。
三、产业洞察
消费电子进入全面涨价周期，汽车电动化与出清并行，AI算力拉动供应链持续高景气。
